Comment fonctionnent les dividendes ?

Dernière mise à jour le 18 septembre 2024 · 3 min

Lorsqu’une entreprise possède une bonne santé financière, elle réalise des bénéfices. Dès lors, cette entreprise peut décider de distribuer une partie des bénéfices réalisés à ses différents associés (ou actionnaires) sous forme de dividendes. Mais comment fonctionnent les dividendes ? Toutes les réponses à vos questions dans cet article.

Les dividendes sont les bénéfices réalisés par une entreprise, répartis en guise de rémunération entre les différents actionnaires. Ces sommes sont déterminées à partir du pourcentage dont dispose chacun d'entre eux.

Lorsqu'une entreprise réalise un bénéfice, elle peut choisir de réinvestir ce bénéfice dans l'entreprise pour financer sa croissance, rembourser ses dettes ou d'autres besoins. Cependant, elle peut aussi décider de distribuer une partie de ces bénéfices à ses actionnaires sous forme de dividendes.

Comme nous l’avons mentionné plus haut, les dividendes sont versés aux différents actionnaires d’une entreprise. Ce versement n’intervient que sous décision prise lors d’une assemblée générale ordinaire (AGO), dans un délai de 9 mois à partir de la date de clôture des comptes. Ainsi, les actionnaires qui reçoivent les dividendes peuvent être des personnes physiques ou des personnes morales (entreprise). 

Lorsqu’une entreprise procède au versement des revenus de capitaux mobiliers (donc des dividendes), elle doit : 

• Remplir des déclarations cerfa N°2777 le 15 du mois suivant le versement des dividendes

• Verser les prélèvements à la source de 30% PFNL qui seront imputés sur les dividendes bruts

• Transmettre les déclarations N°2561 à l’administration fiscale avant le 15 février de l’année suivante

Notez qu’en fonction de la forme juridique de votre entreprise, les dividendes peuvent être soumis aux charges sociales.

Pour toucher des dividendes, il n'y a qu'une seule condition : il suffit de détenir les actions la veille du détachement du dividende. Si vous possédez les actions à cette date, vous serez éligible pour recevoir les dividendes correspondants.

La date de détachement du dividende correspond au moment où celui-ci se dissocie de l’action.

Les dividendes sont généralement versés de manière périodique au sein du territoire français. En règle générale, cette opération se déroule une fois par an. Les entreprises ont cependant la possibilité d’accorder des acomptes sur dividendes aux actionnaires. Pour ce faire, il faut avoir recours aux services d’un commissaire aux comptes. Certaines entreprises peuvent néanmoins faire le choix de verser des dividendes au terme de chaque trimestre, soit 3 fois dans l’année.

Le rapport entre le dividende de l’action et le cours de l’action est souvent appelé rendement. Les dividendes déployés par une entreprise ne constituent qu’une partie de la rentabilité obtenue par le biais d’une action, l’autre partie étant la plus-value obtenue au moment de la vente de l’action.

Il faut comprendre que la rentabilité d’une action est composée de la totalité des dividendes annuels versés, et ce, durant la détention de l'action et de la plus-value réalisée à la vente. Ceci signifie donc que la plus-value estimée selon le cours de l’action est potentielle tant que l’action n’a pas été vendue.

À savoir : Les grandes entreprises, à l’instar de Meta et Google, ne distribuent que très peu de dividendes. Ceci n'empêche pas leurs actions d'atteindre d'importants taux de rentabilité, car ces géants connaissent de fortes croissances et des hausses rapides du cours de l’action. En conséquence, leurs actionnaires connaissent des plus-values intéressantes.